نحوه فروش تماسهای تحت پوشش

وقتی سهام خریداری می کنید ، آیا استراتژی خروج دارید؟آیا قیمت هدف دارید که در صورت افزایش سهام در آن می فروشید؟اگر دوست دارید بسیاری از سرمایه گذاران باشید ، ممکن است از یک سفارش محدود برای فروش سهام با قیمت بالاتر استفاده کنید ، و سپس صبر کنید تا ببینید که آیا پر شده اید یا خیر. اما راه دیگری وجود دارد که ممکن است بخواهید در نظر بگیرید.

با استفاده از گزینه ها می توانید امروز برای تمایل خود برای فروش سهام خود با قیمت بالاتر ، پول دریافت کنید. این استراتژی گزینه های احتمالی درآمدزایی به عنوان تماس تحت پوشش گفته می شود.

چگونه کار می کند

1. شما سهام خود را از سهام (یا ETF) دارید که مایل به فروش آن هستید.

2. شما قیمتی را که مایل به فروش سهام خود هستید تعیین می کنید.

3. شما یک گزینه تماس با قیمت اعتصاب نزدیک قیمت فروش مورد نظر خود می فروشید.

4- امروز حق بیمه را جمع آوری (و نگه دارید) ، در حالی که منتظر هستید تا ببینید که آیا سهام خود را با قیمت بالاتر می فروشید.

بیایید نگاهی به نتایج احتمالی این استراتژی بیندازیم. اگر قیمت سهام بدون تغییر باقی بماند ، سهام خود و حق بیمه ای را که از فروش تماس دریافت کرده اید ، نگه می دارید. اگر قیمت سهام کاهش یابد و ضرر از حق بیمه ای که دریافت کرده اید بیشتر باشد ، سهام خود و همچنین حق بیمه را حفظ می کنید - که فقط تا حدی ضرر مرتبط با ارزش کاهش سهام را جبران می کند. به یاد داشته باشید ، به عنوان صاحب سهام ، شما هنوز هم تمام ریسک نزولی مرتبط با قیمت سهام را دارید. با این حال ، اگر قیمت سهام بالاتر از قیمت اعتصاب در زمان انقضا باشد ، شما موظف خواهید بود که سهام خود را با قیمت اعتصاب بفروشید و حق بیمه دریافت شده را دریافت کنید.

درک ریسک در مقابل پاداش

برخلاف تصور عامه ، خطر هنگام فروش تماس تحت پوشش در صورتی نیست که قیمت سهام بالاتر برود. در عوض ، خطر در یک تماس تحت پوشش مشابه خطر داشتن سهام است: کاهش قیمت سهام.

چند تفاوت اساسی بین یک تماس تحت پوشش و یک سفارش محدود برای فروش سهام خود در بالای بازار وجود دارد. ابتدا با تماس تحت پوشش ، قیمت فروش مؤثر سهام شما با حق بیمه ای که از فروش تماس جمع می کنید افزایش می یابد. دوم ، اگر قیمت سهام به قیمت فروش مورد نظر شما افزایش نیافته باشد ، با تماس تحت پوشش ، باز هم حق بیمه را جمع می کنید. با این حال ، اگر سهام بالاتر از قیمت اعتصاب افزایش یابد ، سود شما با تماس تحت پوشش با آن قیمت محدود می شود.

این نمودار نتایج احتمالی از فروش یک تماس تحت پوشش را با داشتن سهام به تنهایی مقایسه می کند:

توجه کنید که در سه مورد از چهار نتیجه ، تماس تحت پوشش برنده می شود. در سناریویی که قیمت سهام به طور قابل توجهی کاهش می یابد ، با تماس تحت پوشش برخی از ضررها توسط حق بیمه ای که از فروش تماس نگه دارید جبران می شود.

تجارت نمونه

بیایید فرض کنیم سهام XYZ در حال حاضر 72 دلار در هر سهم معامله می کند. اگر در حدود 10 ٪ به 79 دلار افزایش یابد ، می خواهید 200 سهم بفروشید. شما می توانید یک سفارش محدود (GTC) برای فروش 200 سهام با 79 دلار محدود کنید و صبر کنید تا ببینید که آیا سهام خود را می فروشید. یا ، می توانید دو قرارداد گزینه XYZ با قیمت اعتصاب 79 دلار را با حق بیمه 1. 50 دلار بفروشید و 300 دلار (2 x 1. 50 x 100 = 300 منهای کمیسیون) را برای تمایل خود برای فروش 200 سهام خود با 79 دلار جمع کنید. با فروش تماس تحت پوشش ، با جمع آوری حق بیمه برای تمایل خود برای موظف به فروش سهام خود با قیمت بالاتر ، درآمد خود را در سبد خود ایجاد خواهید کرد.

پس از فروش یک تماس تحت پوشش ، نیاز به نظارت بر موقعیت خود دارید. توجه به این نکته حائز اهمیت است که نیازی به صبر کردن تا انقضا ندارید تا ببینید چه اتفاقی می افتد. شما همیشه می توانید موقعیت گزینه های خود را قبل از انقضا از خود باز کنید یا ببندید. فقط به این دلیل که تاریخ انقضا به تجارت گزینه ها وجود دارد ، به این معنی نیست که شما باید آن را تا آن تاریخ نگه دارید. اگر تجارت سودآور است و می خواهید سود خود را زودتر از انقضا بدست آورید ، پس این کار را انجام دهید! برعکس ، اگر در تجارت ضرر می کنید و می خواهید ضررهای بیشتری را محدود کنید ، همیشه می توانید تجارت را ببندید.

تماس تحت پوشش یک استراتژی انعطاف پذیر است که ممکن است به شما در ایجاد درآمد در تمایل خود برای فروش سهام خود با قیمت بالاتر کمک کند. برای شروع گزینه های معاملاتی یا به روزرسانی حساب خود ، یک حساب کاربری باز کنید تا از استراتژی های معاملاتی گزینه های پیشرفته تر استفاده کنید.

بعد چه چیزی را بخوانید

نحوه خرید گزینه های تماس

گزینه ها ابزارهای قدرتمندی هستند که می توانند توسط سرمایه گذاران به روش های مختلف مورد استفاده قرار گیرند ، و یک استراتژی گزینه های نسبتاً ساده وجود دارد که می تواند از سرمایه گذاران سهام خرید و نگهدارنده بهره مند شود.

نحوه خرید گزینه های Put Put

استراتژی های خاصی وجود دارد که ممکن است بتوانید از آنها برای محافظت از موقعیت های سهام خود در برابر حرکات منفی در بازار استفاده کنید. برای کسب اطلاعات بیشتر این مقاله را بخوانید.

نحوه فروش بسته های امن

اگر سهام به قیمت پایین تری که انتخاب می کنید ، ممکن است از گزینه های جمع آوری پول امروز استفاده کنید.

به دنبال گسترش دانش مالی خود هستید؟

پاورقی

درباره ما

خدمات

پیوندهای سریع

با ما ارتباط برقرار کنید

پیشینه E*Trade Securities LLC و Morgan Stanley Smith Baey LLC را در BrokerCheck FINRA بررسی کنید و E*Trade Securities LLC و E*مدیریت سرمایه تجارت ، خلاصه روابط LLC و مورگان استنلی اسمیت بارنی LLC خلاصه روابط را ببینید.

لطفاً افشای مهم را در زیر بخوانید.

محصولات و خدمات بانکی توسط بانک خصوصی مورگان استنلی ، انجمن ملی ، عضو FDIC ارائه شده است.

نکته مهم: معاملات گزینه ها برای سرمایه گذاران پیشرفته در نظر گرفته شده و پیچیده هستند ، ریسک بالایی دارند و برای همه سرمایه گذاران مناسب نیستند. برای اطلاعات بیشتر ، لطفاً قبل از درخواست یک حساب ، ویژگی ها و خطرات گزینه های استاندارد را بخوانید. همچنین ، خطرات خاصی در ارتباط با نوشتن تماس تحت پوشش وجود دارد ، از جمله این خطر که سهام زیرین می تواند با قیمت تمرینی فروخته شود وقتی ارزش بازار فعلی بیشتر از قیمت تمرینی است که نویسنده تماس دریافت می کند. یک نویسنده تماس تحت پوشش مشارکت در هرگونه افزایش قیمت سهام بالاتر از قیمت تمرین تماس را از بین می برد و در صورت کاهش قیمت سهام بیشتر از حق بیمه دریافت شده ، همچنان خطر نزولی مالکیت سهام را تحمل می کند. به دلیل اهمیت ملاحظات مالیاتی در کلیه معاملات گزینه ها ، سرمایه گذار در نظر گرفتن گزینه ها باید با مشاور مالیاتی خود مشورت کند که چگونه مالیات بر نتیجه هر استراتژی گزینه ها تأثیر می گذارد. کمیسیون ها و هزینه های دیگر ممکن است عامل مهمی باشد. سرمایه گذار گزینه هایی ممکن است کل سرمایه گذاری خود را در یک دوره نسبتاً کوتاه از دست بدهد.

مگر در مواردی که بیان نشده باشد ، محتوای وب ارائه شده توسط تجارت E*فقط برای اهداف آموزشی است. اطلاعات و ابزارهای ارائه شده نه ، نه ، نه به عنوان پیشنهاد ، یا درخواست پیشنهاد یا توصیه ای برای خرید یا فروش اوراق بهادار یا سایر ابزارها توسط تجارت الکترونیکی. مگر در مواردی که بیان نشده باشد ، هیچ اطلاعاتی ارائه شده توصیه ای از تجارت E*برای خرید ، فروش یا نگه داشتن هرگونه امنیت ، محصول مالی یا ابزاری که در آن مورد بحث قرار می گیرد ، یا برای باز کردن یک حساب خاص یا مشارکت در هر استراتژی سرمایه گذاری خاص ، تشکیل نمی دهد. این اطلاعات نه به عنوان یک پیشنهاد ، یا درخواست پیشنهاد یا توصیه ، خرید ، فروش یا نگه داشتن هرگونه امنیت ، محصول مالی یا ابزار و یا باز کردن یک حساب خاص یا مشارکت در هر نوع خاص ، نه تفسیر می شود. استراتژی سرمایه گذاری.

محصولات اوراق بهادار ارائه شده توسط E*Trade Securities LLC (ETS) ، عضو SIPC یا مورگان استنلی اسمیت بارنی LLC (MSSB) ، عضو SIPC. خدمات مشاوره سرمایه گذاری ارائه شده توسط E*مدیریت سرمایه تجارت ، LLC (ETCM) یا MSSB. معاملات آتی کالاها و گزینه های مربوط به محصولات و خدمات آتی ارائه شده توسط E*Trade Futures LLC ، عضو NFA. راه حل ها و خدمات مدیریت برنامه سهام ارائه شده توسط E*تجارت خدمات شرکت های مالی ، شرکت محصولات و خدمات بانکی توسط بانک خصوصی مورگان استنلی ، انجمن ملی ، عضو FDIC ارائه شده است. همه موجودات جداگانه اما وابسته به مورگان استنلی هستند.

در طول سال 2023 ، ETS و ETCM مشتری های موجود را به MSSB منتقل می کنند. در مورد این انتقال بیشتر بدانید.

پاسخ سیستم و زمان دسترسی به حساب ممکن است به دلیل عوامل مختلفی از جمله حجم معاملات ، شرایط بازار ، عملکرد سیستم و سایر عوامل متفاوت باشد.

© CurrentYear E*تجارت از مورگان استنلی. کلیه حقوق محفوظ است. E*سیاست کپی رایت تجارت